大理国王子段誉，生性纯良，不喜习武，但遭父亲段正淳强迫他勤练武功，因而偷出皇宫，到处游玩。王爷段正淳知悉段誉离宫，大为震怒，立派人追段誉回宫。段誉跟随普洱商人马老板前往域外观赏无量派东西两宗比武。因为西宗辛双清要入住剑湖宫，追查出无量玉壁之秘密。在另一方面，神农帮虎视眈眈，欲乘两派比试时攻入宫中，收渔人之利。段誉观看两派比武时，因为误会，被东宗弟子耻笑，幸钟灵出手相救，才告无恙。当神农帮弟子攻入无量山时，东西两宗为免外人乘乱盗宝，遂暂且放下私怨，联手对抗外侮神农帮。段誉生性纯厚善良、恶仇杀，因此挺身而出，请求神农帮主息纷争。岂料神农帮主非但不肯，还将段誉及钟灵制服。钟灵为求自保，命闪电貂抓伤司空帮主。司空帮主为求解毒之药，立命弟子逼段誉灌食断肠散，逼钟灵交换解药。

段誉被迫服下断肠散，司并命他七日内找出解药，灵嘱咐誉往找其父替司医毒。段誉连夜赶路，碰巧见于与葛两人私奔，并偷听二人谈话，后二人发现段誉，分头追截，段誉不慎跌下山崖，悬于树上，幸免一死。段誉发现无量壁之秘密，并猜想多年前一双男女在谷下练武，投影于石上，但无量帮主一直以为神仙出现，引来连串误会。段誉找得无量壁入口，内里犹如仙境，并有玉女像做矗立于洞内，段誉见玉像后，被迷得如痴如醉，并磕首叩拜玉像，因而发现逍遥派武功秘卷，但段誉为救灵，先行上路找灵之母甘宝宝。甘与夫钟万仇及段之父正淳以往恩怨难解。钟万仇因误会段誉要带甘走而受伤，甘不能往救灵，但嘱咐段誉将绣荷包予正淳救灵一命，段誉策马连夜赶路，途中见一群恶匪欲冲入木家庄，段誉欲出手相助。

段誉入木家庄，见平、瑞等人欲杀木婉清，段誉想出手相救，但因不懂武艺，反被婉清冷言嘲讽。婉清见自己寡不敌众，唯有与段誉乘马冲出重围。甘宝宝因放心不下钟灵的安危，便瞒着钟万仇，四出寻找钟灵的踪迹。段誉逃到茶庄，不料遇见葛、于，二人欲杀段誉灭口，幸婉清赶到，把二人杀掉。事有凑巧，四圣使碰到他们，怀疑他们曾见葛、于二人，便展出一场恶斗。后婉清终得胜，把灵救出。婉清、灵、段誉等三人途中正有说有笑之际，树林中啸声突然传来，原来是平等人杀上，灵连忙拉段誉走，但段誉不肯，要留在此助婉清。婉清被打倒，段誉情急智生，把婉清救出，骑马逃走。至悬崖，段誉无法，把婉清背在背上，以绳攀过对崖，不料遇南海鳄神，南见段誉资质聪敏，欲收之为徒，段誉不允。

灵鹫宫众徒见段誉于山上，于是质问段誉来由，段誉狡言辩护，段誉被送下山后，却被吴、郁挟持，不得脱身。南派手下追查段誉踪影，遍找不获，怀疑云中鹤陷害段誉，婉清更从中挑拨，二人大打出手。段誉欲逃走，遇上闪电貂，被貂所伤，更误吞蛤蚧，剧痛昏倒。左子穆命仆人带儿子山山往外婆家中居住，事后方知山山被叶二娘捉去，急往追赶。段誉往救婉清，却被南发现，段誉不得脱身。

南迫段誉拜他为师，段誉宁死不屈；南以婉清之性命威胁，使段誉左右为难，幸朱、褚赶到，保护二人脱身而去。段誉不欲返大理，与婉清乘夜逃走，但被朱丹臣跟踪而至，段誉无可奈何，唯有一同返回大理。途中巧遇云中鹤，朱嘱二人到玉虚观，云追赶而至，段誉急呼居于观中母亲刀白凤相助。凤貌美，婉清误会段誉与凤相好，闹出笑话。凤在各人劝喻下，答应与段誉一起返王府。正淳知凤返王府，沿途大队兵马迎接，婉清不知段誉家世，一时目瞪口呆，难以相信。