民国初年的中国西部。探戈是护宝组织“舞沙”的首领之一，他们一直在寻找神秘古书《轘辕经略》上卷。古书此时落到在以美女赏金猎人陈默为首的美国寻宝人手中，经过一番激战，探戈夺走古书。昭通洋行社长马见三收到舞沙内奸野猫的电报，得知探戈已经拿到了上卷《轘辕经略》。马见三急令野猫铲除探戈，抢走古书。野猫就是探戈的手下张柏，他开始找机会暗杀探戈。但因缘际会之下，几番的暗杀行动都没有成功。陈默与探戈斗酒，其间两人互诉理想，探戈说舞沙是一个民间护宝组织，他们的使命就是将散落在民间的文物搜罗起来，藏宝于民，等到国家局势稳定之后，再献给国家。陈默一直以为探戈和自己一样是个强盗，闻言对他另眼相看。张柏的暗杀差点误中副车，他设置的炸弹差点把陈默炸死。探戈和陈默都以为是对方要炸死自己，二人之间刚刚产生的情愫被误会无情的扯断。

安徽离春，数名蒙面人潜入了封家欲盗下卷《轘辕经略》，封纳新凭借高超的武艺脱险，他意识到凭借自己一人已不能安全守护古书，于是让儿子封仪和女儿封帆一起带着下卷《轘辕经略》去上海交给舞沙首领贺台烟，托舞沙保管。封仪和妹妹一起带着书离开了离春，但是他们的行踪却被泄露了。马见三得到封仪封帆来沪的消息，立刻为封家兄妹布置下了天罗地网。探戈和陈默经过一段时间的冷静之后，都觉得炸弹事件有疑点，他们非常想弄清楚事情真相。之前陈默从探戈驻地带回了一箱红酒，这些酒被张柏下了毒，为的是杀死探戈。美国人喝了这些毒酒。与此同时，探戈带着手下到了，他们抢走了美国人掠夺的文物。探戈等人走远了戴维和陈默才发现，他们的同伴全都死了。陈默后脊梁冒汗，她以为是探戈在酒里下了毒，和戴维一起出发追杀探戈，两人之间的误会更深一层。

探戈通过推理判断出那颗炸弹可能不是陈默放的，同时开始怀疑内部出了奸细。在探戈的试探下，张柏暴露了身份。探戈知道是自己误会了陈默，十分歉疚。探戈让舞沙成员们在空谷客栈等着自己，他和张柏赶往陈默的驻地去。野猫一直没有消息，马见三派出身在西部的日本浪人杀手喜多政文截杀探戈，喜多在空谷客栈截击了缺少了探戈和张柏的舞沙，将他们全部杀死，夺走了古书。但紧接而来的陈默打败并杀死了喜多，拿走了古书，离开了沙漠。没找到陈默的探戈和张柏回到了空谷客栈，看到的却是舞沙成员们的尸体。探戈从现场遗留下来的痕迹判断出是陈默下的手，他误会是陈默杀死了自己的兄弟，发誓一定要报仇。封仪兄妹到了上海，他们约贺台烟见面，这个消息被马见三安排在贺家的内线窃听到了，马见三布下天罗地网。封帆在大街上与强抢民女的长青帮少帮主廖君彪起了冲突，封仪帮封帆解围，但是长青帮人太多，封家兄妹和他们僵持不下。

马见三为封家兄妹解了围，他一方面欣赏兄妹二人的身手想拢为己用，另一方面怀疑二人就是封家兄妹从而派人调查。封仪隐藏了他和封帆的身份，暂时委身在马见三的昭通洋行，但他也察觉到了马见三就是要抢夺《轘辕经略》的人，格外小心。封仪去咖啡馆如约和贺台烟会面，马见三在咖啡馆设伏，但再次被封帆的意外闯入搅乱，随后而来的廖君彪和长青帮彻底破坏了贺台烟和封仪的会面，贺台烟的大儿子贺栋、秘密警察机构68号行动处处长梦晨等人纷纷登场，场面再次失控。梦晨得知贺栋现在仍旧没有工作，把他调到68号给自己当副手。贺栋欣喜若狂。这些年他一心想走仕途，却总是没有机会。喜多一直没有消息。马见三预料到他已经不在人世了，决定让观月川太前去截杀探戈。

封仪知道自己已经引起了马见三的注意，把古书真迹装订进了马见三给他的《轘辕经略》合订本里面，并寻机会溜进了马见三的茶室，把书藏在了抽屉间的夹层里。观月在城门口守株待兔，他没等到探戈，却等到了陈默。他跟上去的时候也被陈默发现了。令他意外的是，陈默要和他联手杀探戈。探戈在城门口看到了陈默的战书，约他夜里十二点决战十字街头。是夜，探戈和观月一场大战，决斗中，探戈手背受伤。陈默的枪瞄准了探戈，可却一直不能抠动扳机。戴维怕陈默反悔，忽然朝探戈开枪。不料却打中了观月。四面伏兵冲了出来。陈默和探戈不得不联手突围，躲进荒废寺庙西门寺中。贺台烟察觉家中有鬼，让贺栋回家，父子二人设计引出并抓住了身为内奸的管家。