公元228年，蜀军北伐大败于魏。蜀相诸葛亮自贬三级，代行丞相职权，直接责任人参军马谡枭首示众，以肃军纪，三军震动。蜀国负责军情的司闻曹总部梳理案情时发现，作战期间，曾收到潜伏在魏的高级密谍“白帝”的情报，其中详细透露了魏军的作战计划，然而这是一份假情报，它误导了蜀军决策，直接导致此次北伐失利。靖安司副司尉荀诩临危受命，潜入魏国天水郡，调查“白帝”陈恭和本案真相。

军谋司司尉高堂秉护送荀诩去魏国的路上，向荀诩讲述了当时接到情报前后的具体情况，数月前蜀魏大战之时，白帝潜入曹魏都督郭淮府中，窃取了曹魏绝密的军事部署，及时送到蜀军祁山大帐。蹊跷的是，白帝冒着生命危险获得的真实情报，在送达蜀军时，却鬼使神差成了一份误导蜀军决策的假情报。

陈恭开始追查“烛龙”踪迹，调查魏军军情驿马，并无收获，但却从郭刚口中得知，烛龙来信，通报游枭荀诩前往天水调查“白帝”一事，确认烛龙藏身于司闻曹高层。从陈恭处，荀诩得知了白帝的情报输送途径。白帝窃取情报后，交给隐蔽在都督行辕西南角树林里的心腹，心腹将情报交给吉利车马行掌柜谷正，再由谷正运往蜀国。

“赤帝”一直利用谷正替自己传递情报，谷正一死，再无人能作证。街亭情报案的过失，只能由陈恭背。烛龙究竟是谁？两人百思无策。烛龙潜伏在司闻曹内部已成蜀国的心腹大患，若不清除，蜀国的一切军机部署对于曹魏来说就都是透明的。荀诩和陈恭决定，不仅要洗清强加于陈恭的叛徒罪名，还要揭开烛龙的真实身份。

一直在暗中调查陈恭的间军司司马糜冲，怀疑陈恭动机，决定和陈恭一起前往汉中，就近监视陈恭行动，两人一路斗智斗勇。荀诩在返回途中，于山道上救起了一名落难女子，名叫柳莹。柳莹原是武都城玉鸣乐坊中的乐师，此番蜀军兵败，魏兵入城掳掠烧杀，稍有姿色的妇女都被送往魏国军前充当营妓，柳莹万幸逃出，家破人亡，只能前往南郑投靠师傅。